ご質問ありがとうございます。
ご指摘のエラーは PayPal から返って来たエラーメッセージです。弊社でも確認いたしました。
これまで起きていないことから、PayPal 側の一時的な障害である可能性もあります。
現在調査中です。ご不便をおかけいたしますが、しばらくお待ちくださいm(_ _)m。
〈追記〉
CMONOS.JP の一年前のバージョンでも本番・サンドボックスともにエラーが返ることを確認しました。そこで昨日、PayPal に障害または仕様の変更がないか問い合わせたところ、何か問題があって修正されたのか、現在は復旧しているようです。PayPal からまだどういった問題だったのか返答がありませんが、取り急ぎご報告までm(_ _)m。
〈追記2〉
PayPal から返答がありました。
PayPalは不定期的にシステムのアップデータ作業を行うことがあります。(月一回ほど)その際には決済に影響を与える可能性がございます。恐らく、そのInternal Server Errorが発生した時はちょうどアップデータ作業を行っていました。もしまた同じく事象が発生しましたら、再度のご連絡をお願いいたします。
とのことです。
その割に長かったような気がしますが。。。
いずれにしましても、おそらく現在は設定が正しければ動作するものと思いますので、ぜひお試しください。